Зерно уплывает за рубеж рекордными темпами

Засуха в Европе и низкий урожай зерновых в России вызвали ажиотаж на рынке

ЭкспертБизнес

Зерно уплывает за рубеж рекордными темпами

Ожидаемо низкий урожай зерновых и слабеющий рубль располагают аграриев к интенсивному экспорту, а возросшие экспортные цены повлияют на продуктовую инфляцию

Александр Лабыкин

Фото ТАСС

Засуха в Европе и Австралии и низкий урожай зерновых в России вызвали ажиотаж на мировом рынке. В июле–августе экспортные цены на пшеницу в российских портах вслед за мировыми выросли почти на 30%, хотя обычно они в это время только снижались. Как следствие, экспортные поставки пшеницы и ячменя из России в июле–августе более чем вдвое превысили прошлогодние значения, что наряду с резким ослаблением рубля спровоцировало рост внутренних цен на пшеницу в среднем на 20%, чего рынок летом не видел уже давно. Мукомолы, производители хлеба, комбикормов и мяса уже подсчитывают вероятное увеличение себестоимости своей продукции. И хотя экспортный ажиотаж приостановился, поскольку рост мировых цен на пшеницу замедлился в ожидании реальных результатов сбора урожая, эксперты предполагают, что это может быть затишьем перед бурей. Проблема в том, что на планете впервые за многие годы начали снижаться переходящие запасы зерновых, особенно пшеницы, что, скорее всего, сулит миру ежегодное стабильное повышение цен на зерно. Если же мировые цены уже в этом году поднимутся выше разумных ожиданий, а рубль продолжит ослабевать, то пшеница на экспорт может хлынуть даже из отдаленных от портов регионов России, что может привести к ее временному дефициту в стране, которая еще вчера была мировым лидером по производству зерна.

В августе экспортные цены на пшеницу резко подскочили

И меньше, и хуже

По прогнозам экспертов, в этом году в России урожай зерна просядет на 16–20% от уровня прошлого года, принесшего стране рекордные за всю историю 135,4 млн тонн. Во второй неделе августа, когда в стране урожай зерновых и зернобобовых был собран почти с половины посевных площадей (68,4 млн тонн в бункерном весе), ведущие аналитики рынка в очередной раз снизили свои прежние, и без того безрадостные, прогнозы. Агентство «Прозерно» ожидает увидеть 114 млн тонн зерновых, из которых на пшеницу придется 71 млн тонн; ИКАР ждет не более 111,5 млн тонн зерна в целом и 70,1 млн тонн пшеницы в частности, «Совэкон» и вовсе утверждает, что в России в этом году соберут не более 109,9 млн тонн зерна, а пшеницы лишь 68,4 млн тонн.

В основном аграриев подвела погода: в прошлом году из-за дождей в некоторых регионах слишком поздно посеяли озимые культуры, из-за чего их всхожесть оказалась меньше запланированной, по той же причине из почвы было вымыто много питательных веществ. В этом году в Сибири весной валил снег, поэтому сев яровых отставал от обычных темпов в два раза, а на Юге России и в Поволжье часть всходов погибла из-за засухи в конце весны и начале лета.

По словам генерального директор «Совэкона» Андрея Сизова, если обычно при низком сборе зерна его качество повышается (выживают лучшие), то в этом году, напротив, в основных растениеводческих регионах страны урожайность оказалась ниже прежней. В целом, по данным ФГБНУ «Центр оценки качества зерна», урожайность пшеницы по стране уже сейчас уступает прошлогодней почти на 20% (34,6 центнера с гектара). На несколько процентов больше обычного и доля некондиционного зерна, едва пригодного даже для корма скота. В южных регионах и в Центральной России урожайность оказалась на 15–17% ниже прошлогоднего уровня, а на Северо-Западе и в Поволжье и вовсе недоберут 29–37% с гектара от ожидаемого результата.

Прежде высоких ежегодных темпов наращивания валового сбора зерновых (с 2010 по 2017 год он вырос более чем вдвое) аграрии достигали не только за счет расширения посевных площадей и погоды, но и благодаря передовым технологиям и средствам защиты растений. Но по итогам прошлого года, когда небывалый урожай для многих обернулся убытками ввиду слишком низкой цены в пиковый период, подобного рода инвестиции были сокращены. «Действительно, многие аграрии из-за слишком низких цен не смогли вовремя обновить технику, закупить достаточно средств защиты растений и удобрений», — поясняет одну из причин плохой урожайности в этом году исполнительный директор Российского зернового союза Александр Корбут.

Внутренние цены на пшеницу растут вслед за экспортными

Цены только раскачиваются

Безусловно, предсказуемо низкий урожай изначально сопровождался прогнозами повышения цен на зерно. Но участники рынка еще в июне не предполагали, что цены превзойдут даже самые смелые прогнозы. Неожиданно для многих экспортные цены на пшеницу четвертого класса с протеином 12,5% в порту Новороссийск (основные экспортные ворота России) взлетели со 197 долларов за тонну (FOB, с учетом стоимости доставки) в начале июля до 234–235 долларов за тонну к началу августа — это максимальная экспортная цена с 2014 года. При том что в августе прошлого года она не превышала 197 долларов за тонну. Впрочем, уже к середине августа ажиотаж слегка спал и цена установилась на уровне 230 долларов за тонну пшеницы четвертого класса (FOB).

Причина таких «качелей» отчасти в изменениях мировой конъюнктуры рынка, которому в этом маркетинговом сезоне прочат недобор зерна, отчасти в спекулятивных прогнозах мировых аналитиков по урожайности. В середине июля министерство сельского хозяйства США снизило оценку мирового производства пшеницы в 2018 году с 745 млн тонн до 736 млн тонн, назвав это самым низким показателем за три года. Наиболее существенно были снижены прогнозы для Евросоюза и Австралии, где почти всю весну и середину лета стояла необычайно засушливая погода. Следом Международный зерновой совет заявил, что урожай зерна на планете достигнет трехлетнего минимума из-за засухи в странах Евросоюза и Австралии, а также низкого урожая в России и Украине (ведущие мировые экспортеры зерна). Совет понизил мировой прогноз производства зерновых с 2,077 до 2,059 млрд тонн, и это вызвало ажиотаж на мировых биржах. Как следствие, на Чикагской бирже стоимость фьючерсов на пшеницу взлетела в начале августа до трехлетнего максимума. Ситуацию подогрели и аналитики французской Agrite, заявившие, что в Евросоюзе из-за жары урожай пшеницы составит всего 136,6 млн тонн вместо прогнозируемых 139,6 млн тонн. Наконец, окончательно сразил игравших на понижение биржевых трейдеров авторитетный французский аналитик агентства Strategie Grains Андре Дефуа, назвавший ситуацию с зерном в Евросоюзе катастрофической и объявивший свой прогноз урожая пшеницы в этом регионе на уровне всего 130 млн тонн. Как раз тогда российские экспортные цены на пшеницу и подскочили до мировых, достигнув (с учетом доставки) 234–235 долларов за тонну. «Но тогда рынок был перегрет на ожиданиях, что министерство сельского хозяйства США в августовском отчете выдаст еще более низкий прогноз глобального урожая, чем прежде, — объясняет Андрей Сизов. — Однако этого не произошло, прогноз оказался более оптимистичным, чем все ожидали». В итоге рост цен на Чикагской бирже замедлился и на время приостановился. Тем более что для России, которая в прошлом году занимала первое место в мире по экспорту зерна, прогноз минсельхоза США был увеличен с 67 млн тонн до 68 млн тонн (без учета Крыма, который добавит еще 0,5 млн тонн). Оценка сбора в самих США была незначительно снижена, а рост производства в Канаде и Аргентине составит восемь процентов. После этого «успокоительного» рост цен на пшеницу на ведущих мировых биржах замедлился, равно как и в российских глубоководных портах.

В июле этого года экспорт пшеницы в 2,5 раза больше, чем в прошлом году

Но то ли еще будет, считают российские аналитики. «Думаю, пока мы наблюдаем легкую манипуляцию рынком. Замедление роста мировых цен на прошлой неделе было временной реакцией на менее пессимистические, чем ожидалось, прогнозы из США, — говорит генеральный директор агентства “Прозерно” Владимир Петриченко. — Минсельхоз США никогда не отличался честностью и все время выдает сначала то завышенные, то заниженные прогнозы, а потом корректирует их. Но дело даже не столько в текущем низком урожае и не в текущих прогнозах минсельхоза США, которые многие считают завышенными. Проблема более долгосрочная: переходящих запасов зерна в мире становится меньше». По его словам, если несколько лет подряд мировые запасы зерна в начале маркетингового сезона были меньше, чем в конце, то сейчас тренд меняется до обратного, что и тревожит участников глобального зернового рынка. «В минувшем маркетинговом сезоне начальные мировые запасы зерна оказались на уровне 273 миллиона тонн, а конечные — 259 миллионов тонн, что указывает на куда более серьезный и долгосрочный фундаментальный фактор, чем очередной прогноз урожая, — говорит Владимир Петриченко. — Скорее всего, мировые цены продолжат расти в ожиданиях дальнейшего снижения запасов в будущие годы при растущем спросе на пшеницу».

С коллегой согласен и Андрей Сизов. «Вообще, мировые цены на пшеницу сейчас невысоки, — говорит эксперт. — Высокие цены — это 400–450 долларов за тонну, как было в 2007–2008 годах. Так, в конце 2014-го цены превышали и 250 долларов за тонну. И вероятно, что в этом сезоне мы увидим еще более высокие мировые цены на пшеницу, чем сейчас».

Урожай в этом году будет на 20% меньше, чем в прошлом

Переработчики уже встревожены

Высокие мировые цены и меньший, чем в прошлом году, урожай по стране закономерно подогрели и внутренние цены на зерно даже в тех регионах, из которых далеко и дорого везти зерно к морским портам. Согласно мониторингу «Совэкона», цены на пшеницу третьего класса выросли с начала июня к 8 августа с 9000 рублей за тонну до 10,3 тыс. рублей. «Прозерно» на ту же пшеницу зафиксировало к 10 августа индекс по стране на уровне 11,5 тыс. рублей, что более чем на 2000 рублей за тонну выше аналогичного уровня прошлого года в этот же период. Уже поднялись хотя и незначительно, цены даже в Сибири, где в прошлом году в период сбора урожая они падали порой ниже себестоимости — до 6500–7000 рублей за тонну. Участники рынка уже ожидают повышения внутренних цен на продовольственное и фуражное зерно в среднем на 20–30% в этом году по сравнению с 2017-м, что в той или иной степени подстегнет продуктовую инфляцию.

«Да, мы уже отмечаем повышение цен на сырье на 20 процентов, — говорит вице-президент Российского союза мукомольных и крупяных предприятий Игорь Свириденко. — Но главное, что в стране пшеницы будет собрано около 70 миллионов тонн, а этого даже с учетом экспортных поставок более чем достаточно. Пострадает в этом году и качество зерна. Но так сложилось, что наши пекари не особенно требовательны к качеству муки. Она, безусловно, подорожает, поскольку в ее себестоимости цена пшеницы составляет до 80 процентов». К слову, в среднем по стране мука к середине августа уже подорожала, по разным оценкам, на 20–30% по сравнению с июнем. Однако прямо пропорционально на стоимости хлебобулочных изделий это не отразится. «В себестоимости хлеба составляющая стоимости муки около 10–15 процентов в зависимости от рецептуры, — говорит президент Российской гильдии пекарей и кондитеров (РОСПиК) Юрий Кацнельсон. — Составляющая стоимости зерна в булке хлеба — около трех–пяти процентов. Значит, изменение цены зерна на 20 процентов изменяет цену сырьевой (зерновой) составляющей себестоимости хлеба на 0,6–1 процент. Это несравнимо с торговой наценкой розницы, которая добавляет хлебу 30–35 процентов стоимости».

Более значительного повышения себестоимости своей продукции ожидают производители комбикормов. «Составляющая стоимости зерна в комбикорме — от 45 до 70 процентов, — говорит исполнительный директор Союза комбикормщиков (“Союзкомбикорм”) Татьяна Степина. — То есть если в среднем на 20 процентов увеличилась цена зерна, то на 10–15 процентов поднимется и себестоимость комбикорма». Далее по пищевой цепочке ценовую нагрузку на производство ожидают и участники мясного рынка. С учетом того, что составляющая корма в структуре затрат на выращивание свинины и птицы достигает 65 процентов, их себестоимость может вырасти на три-четыре процента. «Причем это коснется даже вертикально интегрированных холдингов, у которых есть и свое зерно, и свои комбикормовые заводы, — поясняет исполнительный директор Национальной мясной ассоциации Сергей Юшин. — Зерно и корма они продают сами себе по рыночной стоимости, так заведено». Впрочем, на мясном рынке инфляционный эффект проявится не сразу, поскольку почти все производители комбикормов имеют свои элеваторы, в которых, по словам Татьяны Степиной, еще немало запасов прошлогоднего урожая. Другое дело мукомолы. «Не имея льгот по оборотным кредитам, они всегда вынуждены покупать сырье с колес, как правило, по текущим ценам, у нет лага, чтобы дожидаться снижения цены», — объясняет Игорь Свириденко.

В начале августа Минэкономразвития сообщило, что снижение урожая зерновых в мире и рост цен на пшеницу на фондовых рынках — основной риск продовольственной инфляции в России в этом году. «Дополнительный вклад в инфляцию со стороны указанного фактора может составить 0,20,3 процентного пункта в текущем году», — отмечается в августовском бюллетене Минэкономразвития «Картина инфляции».

Зерна на всех не хватит?

От экспертов уже поступают намеки на возможный дефицит зерна в стране. «Во-первых, переходящие остатки пшеницы ниже прошлогодних, — рассуждает Андрей Сизов. — То есть наличие зерна на начало сезона выше, но остатки старого урожая все же ниже прошлогодних. Но главное — волатильность рубля. Даже недавний курс на уровне 66,3 рубля за доллар уже был более чем мощным стимулом для вывоза пшеницы на экспорт из Центра России, Поволжья, не говоря уже о Юге России». В самом деле, аграрии Юга, где уже собрали почти весь урожай, быстро отреагировали на мировую конъюнктуру, резко увеличив поставки зерна на экспорт. В прежние годы в пик сбора урожая и, соответственно, низкой цены они обычно придерживали его в ожидании лучших условий. Только по итогам июля экспорт пшеницы вырос более чем вдвое по сравнению с прошлогодним июльским экспортом. В середине августа темпы поставок за рубеж несколько замедлились из-за снижения мировых цен, но эксперты уверены, что это временно. «У аграриев Юга, которые изначально ориентированы на экспорт в силу близости к морским портам, достаточно и денег, и запасов, чтобы дождаться более высокой мировой цены, которая, скорее всего, еще вырастет, — говорит Владимир Петриченко. — Но даже при нынешней конъюнктуре экспортные поставки, видимо, вскоре возобновятся, поскольку на подходе урожай из других регионов России, и они тоже захотят заработать». Александр Корбут не согласен с тем, что в России возможен дефицит зерна в ближайшее время, но и интенсивного оттока его за рубеж тоже не исключает: «Внутри региона большинство аграриев не захотят связываться с экспортом даже при высоких мировых ценах, поскольку логистика, поиск покупателя — многим это неведомо, — говорит эксперт. — Другое дело, если доллар достигнет небывалых высот, и тогда аграрии начнут продавать зерно даже малознакомому трейдеру-экспортеру, который сам приедет за зерном».

Вслед за пшеницей, вероятно, потянутся за границу и другие экспортные культуры — в основном это кукуруза и ячмень. Но если запасы кукурузы уже на исходе, а нового урожая еще нет, то экспортные поставки нового урожая ячменя уже набирают темп. Согласно последним данным Минсельхоза, за вторую неделю августа вывоз ячменя составил 228 тыс. тонн, что в пять раз выше предыдущей недели. Растущая цена на ячмень в мире располагает к тому, чтобы продать на экспорт и все, что удалось вырастить: по данным «Прозерна», такой цены как сейчас, 230 долларов за тонну, не было с 2014 года.

«Если экспорт продолжит быть привлекательным и российское правительство не введет пошлин или запрета на вывоз зерна, то поставки отечественных зерновых за рубеж будут расти, — говорит исполнительный директор ассоциации “Руспродсоюз” Дмитрий Востриков. — Сейчас цены на бирже снижаются, но актуальный курс доллара приводит к повышению закупочных цен на внутреннем рынке».

Судя по всему, правительство пока пребывает в растерянности и не решается вторгаться на зерновой рынок раньше времени. Пока что представители Минсельхоза сообщили участникам рынка, что до конца года (пока не будет полной ясности по урожаю и ценам) не будут вводить заградительные экспортные пошлины на зерно. Зато известно, что правительство намерено увеличить в этом сезоне интервенции по продаже зерна из госзапасов с полутора миллионов тонн почти до двух миллионов тонн, что, впрочем, вряд ли окажет существенное влияние на динамику цен в сторону снижения.

Авторизуйтесь и читайте статьи из популярных журналов

Регистрируясь, я принимаю условия использования

Рекомендуемые статьи

Как заманить инвестора Как заманить инвестора

Российские регионы активно борются за инвестиции

Эксперт, сентябрь'19
Только вперед! Только вперед!

Как вести себя, чтобы стать кандидатом на продвижение по карьерной лестнице

StarHit, сентябрь'19
Джуд Лоу: “Мы все имеем право на глупости” Джуд Лоу: “Мы все имеем право на глупости”

Джуду Лоу есть что сказать о разных ролях, которые нам приходится играть в жизни

Psychologies, сентябрь'19
Богдан Зварич: Курс сто рублей за доллар маловероятен Богдан Зварич: Курс сто рублей за доллар маловероятен

Вопреки всеобщим опасениям, сильного ослабления рубля ожидать не стоит

СНОБ, август'18
Виктория Боня: «Я не родилась с золотой ложкой во рту» Виктория Боня: «Я не родилась с золотой ложкой во рту»

Что сегодня важно для экс-участницы скандального реалити-шоу

StarHit, август'18
Ключевые элементы стиля Майкла Джексона Ключевые элементы стиля Майкла Джексона

Вклад Майкла Джексона в историю моды переоценить сложно

Esquire, август'18
Как сделать мышцы симметричными: берись за гантели Как сделать мышцы симметричными: берись за гантели

Ради профилактики симметричности мышц выполняй наш комплекс упражнений

Men’s Health, август'18
Топ-10 игр для дня ВМФ Топ-10 игр для дня ВМФ

Ощутите ту суровую романтику, что зовёт на морские просторы

Игромания, сентябрь'18
Наташина мечта Наташина мечта

Наталья Осипова — о балете, мужчинах и Айседоре Дункан

Vogue, сентябрь'18
С тобой не соскучишься! С тобой не соскучишься!

Даже самый замечательный мужчина может оказаться консерватором в плане свиданий

Лиза, август'18
Актриса, которая сыграет Бэтвумен, удалила твиттер из-за хейта в ее адрес Актриса, которая сыграет Бэтвумен, удалила твиттер из-за хейта в ее адрес

Австралийская актриса Руби Роуз удалилась из твиттера из-за массовой критики

Playboy, август'18
Как восхождение на Эверест изменило мою жизнь Как восхождение на Эверест изменило мою жизнь

Юрист Анжела Ю рассказывает, как покорение вершины изменило ее мировоззрение

Psychologies, август'18
Душ вдвоем? О, да! 11 секретов, которые женщины хотят, чтобы ты знал Душ вдвоем? О, да! 11 секретов, которые женщины хотят, чтобы ты знал

Плотские утехи некоторые называют весьма «грязным» делом

Playboy, август'18
Краснеть не придется Краснеть не придется

Как вер­нуть ли­цу ров­ный тон и здо­ро­вый вид после солнца

Glamour, сентябрь'18
Топ-15 женских проблем, которые на самом деле не проблемы Топ-15 женских проблем, которые на самом деле не проблемы

Разбираемся вместе, какие из твоих «проблем» можно решить по щелчку пальцев

Лиза, август'18
Штурмовые отряды кайзера: штурмгруппы на Первой мировой Штурмовые отряды кайзера: штурмгруппы на Первой мировой

Фронты Первой мировой представляли собой огромную взаимную осаду

Популярная механика, август'18
Ваш дом на краю земли Ваш дом на краю земли

Туристов Мурманской области ждет по-настоящему уникальный отдых

National Geographic, август'18
С кем мы сводим счеты в соцсетях? С кем мы сводим счеты в соцсетях?

С кем же мы на самом деле общаемся и спорим в интернете

Psychologies, август'18
Почему сестры Хачатурян не убежали Почему сестры Хачатурян не убежали

Адвокат сестер Хачатурян о деталях убийства

Русский репортер, август'18
Приложение руки и сердца Приложение руки и сердца

Три девушки из редакции Cosmo протестировали лучшие дейтинг-приложения

Cosmopolitan, сентябрь'18
Анатолий Белый Анатолий Белый

Актер Анатолий Белый в раздевалке

Men’s Health, сентябрь'18
Любимцы публики Любимцы публики

Курорты с идеальным соотношением «цена – качество»

Лиза, август'18
Победа разума над макаронами: проблема Фейнмана решена спустя полвека Победа разума над макаронами: проблема Фейнмана решена спустя полвека

Как переломить спагетти ровно на две части, а не на три или больше

Forbes, август'18
Все, чтo вы хoтели знать o церемoнии MTV VMA Все, чтo вы хoтели знать o церемoнии MTV VMA

35-я церемония вручения премии MTV Video Music Awards

Cosmopolitan, август'18
8 тем, которые категорически нельзя обсуждать в переписке с подругой 8 тем, которые категорически нельзя обсуждать в переписке с подругой

Не стоит рисковать и обсуждать с подругой запретные темы

Лиза, июль'18
Правила жизни Дэниела Рэдклиффа Правила жизни Дэниела Рэдклиффа

Актер, Нью-Йорк, 28 лет

Esquire, июль'18
Зона принуждения Зона принуждения

Как не перейти грань ухаживаний и не получить арматуру в лобовое стекло

Men’s Health, август'18
Верные до гроба Верные до гроба

Эти несчастные, возможно, в большей степени заслужили право считаться святыми

Дилетант, август'18
8000 лет назад… научились делать виноградное вино 8000 лет назад… научились делать виноградное вино

Когда в Америке начали выращивать табак, а в Европе — производить сыр

Вокруг света, август'18
Александр Рубцов: Философия двух переулков. Как переосмыслить двусторонние отношения России и США Александр Рубцов: Философия двух переулков. Как переосмыслить двусторонние отношения России и США

Перегнувший палку постмодернист Трамп снова захвачен консервативным порядком

СНОБ, июль'18